Лизинг vs кредит: чем отличаются и когда что выгоднее для бизнеса

Когда компании или ИП нужно купить автомобиль, оборудование или спецтехнику, перед ними неизбежно встаёт вопрос: взять в кредит или оформить в лизинг? На первый взгляд оба инструмента похожи — в обоих случаях вы получаете имущество сейчас, а платите за него постепенно. Но разница между ними принципиальная, и от правильного выбора зависит реальная экономия в десятки и сотни тысяч рублей.

Разберём всё по существу.

Что такое лизинг и что такое кредит: в чём принципиальная разница

Кредит — всё просто. Банк дал денег, вы купили что нужно, и вещь сразу ваша. Дальше просто возвращаете долг с процентами.

С лизингом другая история. Лизинговая компания сама идёт и покупает то, что вам нужно — допустим, оборудование или машину. Потом отдаёт вам пользоваться. Вы платите каждый месяц, но формально вещь пока не ваша. Станет вашей только когда выплатите всё до копейки и довнесёте остаточную стоимость по договору.

Если коротко: взяли кредит — собственник сразу. Взяли в лизинг — сначала просто пользуетесь, собственником станете потом.

В лизинге участвуют трое:

Лизингодатель — это та самая лизинговая компания. Она покупает имущество и остаётся его хозяином, пока договор не закончится.

Лизингополучатель — вы, то есть ваша фирма или ИП. Пользуетесь имуществом, платите за это.

Поставщик — тот, у кого лизинговая компания покупает вещь для вас.

Ключевые отличия лизинга от кредита: сравнительная таблица

Давайте разберём, чем лизинг отличается от кредита на практике — без бухгалтерской заумности, но по существу.

Налоговые преимущества лизинга: почему это главный аргумент

Именно здесь лизинг выигрывает у кредита для бизнеса — и выигрывает убедительно.

Возврат НДС

Лизинговые платежи облагаются НДС 22%. Если ваша компания работает на ОСН или УСН с применением ставки НДС 22%, вы можете принять к вычету весь уплаченный НДС. По сути, каждые 100 рублей лизингового платежа содержат ~18 рублей НДС, которые вы возвращаете из бюджета.

При кредите вы берёте деньги и покупаете имущество напрямую. НДС с суммы кредита не возникает — вычитать нечего.

Лизинговые платежи полностью идут в расходы

Все лизинговые платежи целиком можно списать в расходы — это прямо прописано в законе о лизинге (ст. 28). И да, это реально уменьшает налог на прибыль. Если учесть, что ставка с 2025 года составляет 25%, экономия получается вполне ощутимой.

С кредитом всё иначе: в расходы идут только проценты по нему. Саму сумму долга списать нельзя — приходится гасить её из чистой прибыли.

Лизингополучатель не платит налог на имущество

С 2022 года предмет лизинга находится исключительно на балансе лизингодателя. Лизингополучатель не платит налог на имущество организаций — независимо от того, как прописан договор. Это дополнительная экономия в течение всего срока лизинга.

Для кого лизинг выгоднее кредита, а для кого — нет

Это, пожалуй, самый важный вопрос. Ответ напрямую зависит от вашего налогового режима.

ОСН (Общая система налогообложения)

Лизинг значительно выгоднее. Возврат НДС 22%, полное списание платежей на расходы и освобождение от налога на имущество — всё работает в полную силу. Совокупная экономия может достигать 40–45% от стоимости имущества.

УСН «Доходы минус расходы» с НДС 22%

Лизинг выгоднее при условии, что вы применяете стандартную ставку НДС 22% (то есть ваш годовой доход превысил 20 млн рублей за 2025 год, и вы выбрали стандартную ставку, а не пониженную 5%). В этом случае вы получаете вычет входящего НДС и можете списывать платежи на расходы.

Важный нюанс: если вы на УСН и выбрали пониженную ставку НДС 5% или 7% — права на вычет входящего НДС по лизингу у вас нет. В этом случае лизинг выгоднее кредита лишь незначительно, нужно считать под конкретные условия сделки.

УСН «Доходы» и Патент

Лизинг менее выгоден, чем кредит. Налоговых льгот нет, а переплата по лизингу ощутима. Здесь лучше рассматривать кредит.

Физические лица

Лизинг для физических лиц невыгоден в большинстве случаев. Переплата по лизингу выше, чем по кредиту, а никаких налоговых преференций нет. Исключение — специфические жизненные ситуации: например, когда важно, чтобы имущество не делилось при разводе или не попало в конкурсную массу при банкротстве. Но как инструмент экономии — однозначно кредит.

Что происходит с кредитной историей при лизинге

С октября прошлого года вступило в силу важное изменение: лизинговые компании теперь обязаны отправлять данные о ваших договорах в бюро кредитных историй (это требование закона № 218-ФЗ). Проще говоря, лизинг теперь работает так же, как кредит — все ваши платежи фиксируются и влияют на кредитную историю. Причём как в хорошем смысле (если платите исправно), так и в плохом (если допускаете просрочки).

Что это значит на практике? Если в вашей кредитной истории уже есть «хвосты» — серьёзные просрочки или невыплаты — лизинговая компания может отказать вам в сделке точно так же, как это сделал бы банк. Лизинг больше не обходной путь для тех, у кого проблемы с кредитной репутацией.

Как рассчитать реальную выгоду: простой пример

Предположим, компания на ОСН покупает оборудование стоимостью 5 000 000 рублей. Ставка рефинансирования ЦБ — 16%, что соответствует типичному проценту удорожания в лизинге.

Вариант 1: Кредит

• Переплата за 3 года: ~2 400 000 рублей

• НДС к вычету: 0 рублей

• Экономия на налоге на прибыль (только проценты): ~600 000 рублей

• Итоговые реальные затраты: ~1 800 000 рублей сверх стоимости

Вариант 2: Лизинг

• Удорожание за 3 года: ~2 400 000 рублей (при тех же условиях)

• НДС к вычету от всех платежей (~22%): ~1 292 000 рублей

• Экономия на налоге на прибыль (все платежи): ~1 850 000 рублей

• Итоговые реальные затраты: существенно ниже

Цифры условные, но принцип наглядный: для компании на ОСН лизинг при одинаковом проценте удорожания оказывается значительно дешевле кредита за счёт налоговых инструментов.

Преимущества и недостатки лизинга перед кредита

Преимущества лизинга

• Налоговая экономия — возврат НДС, списание на расходы, отсутствие налога на имущество

• Ускоренная амортизация — лизингодатель применяет коэффициент до 3, что уменьшает налоговую базу быстрее

• Гибкий график платежей — аннуитет, убывающий, сезонный — можно подобрать под особенности бизнеса

• Срок до 7 лет — дольше, чем у большинства кредитов

• Меньший первоначальный взнос — аванс от нуля, хотя на практике 10–30% более распространено

• Имущество не делится при разводе и не включается в конкурсную массу при банкротстве

Недостатки лизинга

• Вы не собственник до конца срока договора — лизинговая компания может изъять имущество при просрочках

• Целевой характер — в лизинг нельзя получить деньги на оборотку или рефинансирование

• Нельзя оформить земельные участки, расходные материалы, продукты питания

• Досрочное погашение — не всегда предусмотрено договором, нужно уточнять заранее

• Обязательное страхование предмета лизинга — дополнительная статья расходов

Какой вид лизинга выбрать

Если вы решили оформить лизинг, стоит понимать, что лизинг бывает разным:

Финансовый лизинг — самый распространённый в России. По окончании договора вы выкупаете имущество по остаточной стоимости. Срок: от 12 до 84 месяцев.

Операционный лизинг — без выкупа в конце. По истечении срока имущество возвращается лизинговой компании. Подходит для сезонной или временно необходимой техники.

Возвратный лизинг — особый инструмент: вы покупаете новое имущество и сразу продаёте его лизинговой компании, которая передаёт его вам обратно в лизинг. Фактически — способ получить финансирование под залог нового имущества с налоговыми преференциями лизинга.

Почему при оформлении лизинга лучше обратиться к специалистам

Найти подходящую лизинговую компанию — та еще задачка. Вроде бы на рынке их полно, но условия у всех разные: ставки, удорожание, пакеты документов. И вот сюрприз: одна и та же сделка в разных компаниях может обойтись вам на 5–7% дороже или дешевле. Это минимум 50–70 тысяч с каждого миллиона — согласитесь, не копейки.

Что ждет, если решите пройти этот путь сами? Вот примерный сценарий:

• Созваниваетесь с кучей менеджеров. Каждому — с нуля объясняете, что вам нужно.

• Собираете документы и отправляете их в каждую компанию по отдельности.

• Сравниваете предложения на глаз, пытаясь понять, где подвох, а где реально выгодно.

Звучит утомительно? Так и есть.

Теперь представьте другой вариант: профессиональный лизинговый брокер за вас рассылает заявки в проверенные компании, сводит все предложения в одну таблицу и помогает разобраться, что к чему. А лизинговые компании, видя, что вы не один на один с ними, сразу стараются дать условия получше — конкуренция, знаете ли. В результате вы экономите не только деньги, но и кучу времени и нервов.

Нужна помощь с лизингом? Свяжитесь с нами. Мы работаем больше чем с 30 лизинговыми компаниями и помогаем юрлицам и ИП выбивать действительно хорошие условия.

Часто задаваемые вопросы

Можно ли физическому лицу взять имущество в лизинг?

Технически — да, закон это допускает. Но с финансовой точки зрения это невыгодно: переплата по лизингу выше, чем по кредиту, а налоговых льгот у физлиц нет. В большинстве случаев физическому лицу выгоднее автокредит.

Влияет ли лизинг на кредитную историю?

Да. С октября 2024 года лизинговые компании обязаны передавать данные о договорах лизинга в бюро кредитных историй. Лизинг теперь формирует кредитную историю — как в плюс, так и в минус.

Что выгоднее на УСН: лизинг или кредит?

Зависит от того, платите ли вы НДС. Если вы на УСН с НДС 22% (стандартная ставка) — лизинг выгоднее. Если применяете пониженные ставки 5% или 7% без права на вычет — нужно считать индивидуально. Если вы на УСН «Доходы» — скорее всего, выгоднее кредит.

Можно ли досрочно выкупить предмет лизинга?

Это зависит от условий конкретного договора. Многие лизинговые компании допускают досрочный выкуп, но это их право, а не обязанность. У условия досрочного выкупа нужно уточнять до подписания договора.

Какой первоначальный взнос нужен при лизинге?

Авансовый платёж может составлять от 0 до 49% от стоимости предмета лизинга. Конкретный размер зависит от финансового состояния компании, вида имущества и условий лизинговой компании.