Справедливая стоимость предмета лизинга — ключевой показатель для корректного учёта по ФСБУ 25/2018. От её правильного определения зависит достоверность бухгалтерской отчётности и объективность финансовых результатов. Разберёмся, как её рассчитать на практике.
Что такое справедливая стоимость и зачем она нужна
Справедливая стоимость — это та цена, по которой два независимых человека или компании, понимающих, что продают и покупают, согласились бы обменяться активом. Звучит абстрактно? На деле это важная штука: именно она помогает понять, что выгоднее — лизинг или классический кредит на покупку того же оборудования.
Почему это важно для вас как лизингополучателя:
-
Вы видите реальную экономику сделки, а не просто красивые цифры в презентации
-
Правильно отражаете право пользования активом в бухучёте (без этого никуда)
-
Ваша отчётность становится прозрачной и понятной — партнёры, инвесторы, банки это ценят
-
Аудиторы и налоговая не придерутся — всё по честному, всё по делу
Как определить справедливую стоимость: три способа
Способ 1: Стоимость приобретения лизингодателем
Самый простой способ? Берём ту сумму, что лизингодатель реально выложил поставщику за вещь. Собственно, именно это и советует делать Рекомендация Р-133/2021-ОК Лизинг БМЦ про справедливую стоимость.
Формула:
Справедливая стоимость = Сколько лизингодатель заплатил за предмет (без НДС)
Пример:
Лизингодатель купил машину за 1 200 000 рублей (в это входит НДС 20% — то есть 200 000 рублей).
Справедливая стоимость = 1 000 000 рублей.
Почему это удобно:
-
Цифра реальная — взята из живой рыночной сделки
-
Данные под рукой, искать не надо
-
Никаких заморочек с расчётами
Важный момент: Эта информация обычно есть в договоре лизинга. Не нашли? Просто попросите у лизингодателя подтверждающие документы — они обязаны их предоставить.
Способ 2: Рыночная оценка аналогов
Если стоимость приобретения неизвестна, можно провести анализ рыночных цен на аналогичное имущество.
Что учитывать:
-
Марку, модель, характеристики
-
Год выпуска
-
Состояние (новое/подержанное)
-
Регион
-
Дату оценки
Источники информации:
-
Прайс-листы официальных дилеров
-
Отчёты независимых оценщиков
-
Открытые торговые площадки (с поправкой на специфику)
-
Специализированные базы данных
Пример:
Предмет лизинга — станок модели XYZ. Анализ показал:
-
Дилер А предлагает за 850 000 руб.
-
Дилер Б — за 880 000 руб.
-
Средняя рыночная цена — 865 000 руб.
Справедливая стоимость = 865 000 руб.
Способ 3: Обратный расчёт через дисконтирование
Если первые два способа неприменимы, справедливую стоимость можно вычислить математически.
Формула:
Справедливая стоимость = Приведённая стоимость лизинговых платежей + Авансы
При этом приведённая стоимость рассчитывается по формуле:
ПС = Н / (1 + r) + Н / (1 + r)² + ... + Н / (1 + r)ᵗ
Где:
-
Н — номинальная величина одного платежа (без НДС)
-
r — ставка дисконтирования
-
t — количество периодов
Ставка дисконтирования: используйте ставку по банковским кредитам на сопоставимых условиях (по сроку и сумме).
Пример:
Условия лизинга:
-
Ежемесячный платёж: 85 000 руб. (без НДС)
-
Срок: 24 месяца
-
Выкупная цена: 240 000 руб.
-
Ставка дисконтирования: 11,5% годовых (0,96% в месяц)
Используя функцию Excel ЧПС (чистая приведённая стоимость), получаем:
Справедливая стоимость ≈ 1 951 200 руб.
Пошаговая инструкция расчёта
Шаг 1: Запросите у лизингодателя расходы на приобретение предмета лизинга
Шаг 2: Если информация доступна — используйте её как справедливую стоимость
Шаг 3: Если данных нет — проведите анализ рыночных цен на аналоги
Шаг 4: Если и это невозможно — примените расчёт через дисконтирование:
-
Соберите график платежей
-
Определите ставку дисконтирования
-
Рассчитайте приведённую стоимость (вручную или в Excel)
Шаг 5: Зафиксируйте методику и результат в учётной политике
Практический пример комплексного расчёта
Ситуация:
ООО «Символ» заключило договор лизинга оборудования:
-
Ежеквартальный платёж: 105 000 руб. (без НДС)
-
Срок: 3 года (12 платежей)
-
Переход права собственности
-
Лизингодатель купил оборудование за 1 000 000 руб.
Решение:
Справедливая стоимость = 1 000 000 руб. (стоимость приобретения лизингодателем)
Проверка через дисконтирование (ставка 11,5% годовых):
Квартальная ставка: 11,5% / 4 = 2,875%
Применяя формулу ЧПС в Excel для 12 платежей по 105 000 руб., получаем приведённую стоимость ≈ 1 000 000 руб.
Вывод: Методы дают сопоставимый результат, что подтверждает корректность.
Особые случаи и ошибки
Ситуация 1: Корпоративные скидки
Лизингодатель может получить скидку от поставщика (5-15%). В этом случае:
-
Берите фактическую стоимость покупки со скидкой
-
Не корректируйте на «рыночную» цену без скидки
Ситуация 2: Дополнительные расходы
Лизингодатель понёс затраты на доставку, монтаж, регистрацию. Включайте их в справедливую стоимость, если они необходимы для приведения предмета в рабочее состояние.
Ошибка 1: Использовать общую сумму договора лизинга
Это неверно — в неё входят проценты и вознаграждение лизингодателя.
Ошибка 2: Забыть про НДС
Все расчёты ведутся без учёта НДС.
Ошибка 3: Не пересматривать оценку
Если условия договора изменились (продление, досрочный выкуп) — справедливую стоимость нужно пересчитать.
Документирование и раскрытие информации
Что зафиксировать:
-
Методику определения справедливой стоимости в учётной политике
-
Источники данных (договор, отчёт оценщика, расчёт)
-
Дату оценки
-
Ответственных за расчёт
Где раскрыть:
-
В пояснениях к балансу
-
В пояснительной записке к годовой отчётности
-
По запросу аудиторов
Инструменты для расчёта
Excel-функции:
-
ЧПС — для расчёта приведённой стоимости потока платежей
-
ПС — для расчёта текущей стоимости аннуитета
-
ЧИСТНЗ — для нерегулярных платежей
1С:Бухгалтерия: Программа рассчитывает справедливую стоимость автоматически в документе «Поступление в лизинг» (требуется ввести расходы лизингодателя).
Специализированные калькуляторы: Некоторые лизинговые компании предоставляют онлайн-калькуляторы для расчёта.
Контрольные вопросы
Перед утверждением справедливой стоимости проверьте:
✅ Все ли данные актуальны на дату оценки?
✅ Исключён ли НДС из всех сумм?
✅ Учтены ли все существенные факторы (состояние, рынок)?
✅ Подтверждена ли цифра документально?
✅ Сопоставима ли стоимость с рыночной?
Коротко о главном
Справедливая стоимость предмета лизинга определяется тремя способами:
-
Стоимость приобретения лизингодателем (приоритетный метод)
-
Рыночная оценка аналогичного имущества
-
Обратный расчёт через дисконтирование платежей
Правильный расчёт обеспечивает достоверность отчётности и помогает оценить экономическую выгоду сделки.
Нужна помощь в оформлении лизинга? Мы оформим сделку с максимальной выгодой и поможем сделать это в кратчайшие сроки. Свяжитесь с нами